Justo valor de criptoativos: a mesma posição, três convenções de preço, três respostas

Introduza uma quantidade e até três preços, cada um representando uma convenção de preço de mercado. A ferramenta valoriza a posição sob cada convenção e mostra a dispersão entre o resultado mais alto e o mais baixo. O ponto não é o número. O ponto é que tem de escolher uma convenção e documentá-la.

Informação geral sobre tratamento contabilístico, não é aconselhamento contabilístico, de valorimetria ou fiscal. Não são utilizados dados de preços em tempo real. Verifique de acordo com as normas aplicáveis (IFRS / US GAAP) e com o seu auditor.

O problema que isto torna visível

O mesmo token no mesmo instante tem um preço de última negociação diferente em cada mercado. Os livros de ordens são separados, a liquidez é desigual e não existe uma fita consolidada única. Portanto, não existe *o* preço num determinado momento. Existe apenas o preço num mercado específico, num timestamp específico, sob uma convenção específica.

O que torna uma valorização de criptoativos defensável perante um auditor não é o número. É o facto de a entidade ter escolhido uma convenção de fonte e tempo, tê-la registado na sua política contabilística e tê-la aplicado a todas as medições em todos os períodos. Uma entidade que silenciosamente utiliza o mercado mais conveniente em cada fecho não está a medir, está a escolher. Esta ferramenta existe para colocar a dimensão dessa discricionariedade diante de si.

As três convenções

• Preço do mercado principal: o preço no mercado que a entidade identificou como o seu mercado principal para o ativo, que é o ponto de referência para o qual a maioria dos referenciais de relato o orienta.
• Média entre mercados nomeados: uma média dos mercados que a entidade nomeou explicitamente na sua política. Nomeá-los antecipadamente é o que impede que a média seja um resultado conveniente em vez de um método.
• Fecho diário fixo: um único momento de corte declarado, aplicado da mesma forma em todos os períodos, independentemente do que o intervalo intradiário fez.

Introduz a quantidade detida e até três preços. A ferramenta multiplica a quantidade por cada preço e reporta a dispersão entre o valor mais alto e o mais baixo resultante, como montante absoluto e como percentagem do mais baixo. Numa posição grande, ou num token com pouca liquidez, essa percentagem é frequentemente maior do que o limiar de materialidade com que o trabalho está a operar. Esse é todo o argumento para uma política documentada em um único número.

O que esta ferramenta não pode fazer

Não lê nenhum feed de preços em tempo real, e isso é uma decisão de design deliberada, não uma limitação que removeríamos se pudéssemos. Este site pré-renderiza as suas páginas, portanto qualquer preço incorporado no momento da compilação estaria errado segundos após a publicação. E ligar um feed de terceiros colocaria um número numa página contabilística que não podemos garantir, numa página cujo argumento central é que números sem fonte são o problema.

Portanto, os preços são seus. Você trazê-los das suas próprias fontes, que é a mesma disciplina que a contabilidade subjacente exige.

• O resultado não é uma valorização nem é evidência de uma. É aritmética sobre números que você digitou.
• Não lhe diz qual mercado ou momento de corte constitui justo valor para a sua entidade. Isso é definido pelo referencial de relato e pela sua política documentada.
• Não aplica nenhuma hierarquia de justo valor, nenhuma avaliação de mercado ativo e nenhum ajuste por iliquidez, lock-ups ou restrições à transferibilidade.
• Trata de um único ativo e um único momento no tempo. Não valoriza uma carteira, não converte moedas, nem produz lançamentos de reavaliação no fim do período.
• Não retém nada e não cria trilho de auditoria.

De onde vem realmente a resposta

Se uma posição é mensurada ao justo valor, e com que base, depende de como o ativo é classificado segundo o referencial da entidade. O tratamento IFRS e o tratamento US GAAP diferem na classificação e em como as variações de valor são reconhecidas, e essas páginas são o ponto de partida, em vez de uma comparação de preços. Uma vez resolvida a questão do referencial, a política tem de dizer concretamente: qual mercado ou mercados, qual timestamp, o que acontece quando um mercado suspende a negociação ou exclui o ativo, e quem aprova uma alteração a qualquer um destes aspetos.

Um revisor pedirá exatamente esse documento e depois testará se os números no razão foram produzidos por ele. A consistência é o que é testado, mais do que a escolha específica. Mudar de convenção entre períodos sem divulgação é muito mais difícil de defender do que escolher uma convenção que um auditor poderia não ter escolhido ele próprio.

Aplicar uma convenção à escala

Uma posição num único timestamp é fácil de precificar manualmente. Uma tesouraria que detém dezenas de ativos em várias cadeias, reavaliada no fim de cada período, não é. Cada medição tem de usar a mesma fonte e o mesmo momento de corte, e tem de continuar a fazê-lo quando uma carteira é adicionada tarde ou uma transação é reclassificada e todo o período é reprocessado.

A CryptaCount aplica a política de preços da entidade de forma consistente em mais de 90 redes blockchain e mais de 100 conectores de exchanges e carteiras, mantém a fonte de cada medição ligada à medição e regista os movimentos resultantes através dos razões IFRS e US GAAP em QuickBooks, Xero, NetSuite, Sage ou Zoho. Quando um revisor perguntar de onde veio um valor contabilístico, a resposta é um registo, não uma memória.

O valor de avaliação só é útil depois de se tornar um lançamento. O gerador de lançamentos contabilísticos mostra a estrutura que se segue, a calculadora de base de custo cobre quais lotes uma alienação alivia, e a calculadora de lucro e a calculadora de taxas de gás Ethereum completam o conjunto no hub de ferramentas gratuitas.

Um auditor não está a verificar se encontrou o preço certo. Está a verificar se aplicou a convenção de preço que disse que iria aplicar.