FBI対Huioneグループ：1340億ドルの違法マーケットプレイス事件

FBIは、カンボジアのコングロマリットであるHuioneグループの子会社に関連するクラウドコンピューティングアカウントを差し押さえたと発表しました。同グループは、過去最大の違法オンラインマーケットプレイスの運営者として特定されています。コンプライアンス責任者、監査人、規制対象企業のCFOにとって、この事件は単なる背景ノイズではありません。これは、執行当局の注意がどこに向かっているのか、ステーブルコインのレールがどのように産業規模で悪用されているのか、そして取引監視のどのギャップが企業を露出させる可能性があるのかについての直接的なシグナルです。

Huioneグループの実態

Huioneグループは、金融サービス、保険、観光、不動産にわたって事業を展開する多様なカンボジアのコングロマリットとして見せかけていました。合法的な表面は犯罪の核心を隠していました。ネットワークの中心にはHuione Guaranteeというマーケットプレイスがあり、数千のTelegramチャンネルを通じて運営され、中国語で取引が行われ、ほぼ独占的にドルペッグのステーブルコインであるUSDTで決済されていました。

2021年に開始され、当初は合法商品のプラットフォームとして位置づけられたHuione Guaranteeは、すぐに産業規模の詐欺のインフラとなりました。マーチャントは、マネーロンダリングサービス、盗難個人データ、詐欺サイト開発キット、通信機器、そして文書化されたケースでは、詐欺収容所内の人身売買された労働者に使用するための物理的拘束具を販売していました。

このマーケットプレイスはすべての取引の保証人として機能しました。この信頼メカニズムが規模拡大を可能にしました。オフラインに追い込まれるまでに、Huione Guaranteeは310億ドル以上の取引を処理しました。比較すると、Silk Roadマーケットプレイスは約2億1600万ドル、AlphaBayは約10億ドルを扱っていました。

ステーブルコインによるマネーロンダリングの規模

グループの決済部門であるHuione Payは、運用期間中に少なくとも1030億ドルの暗号資産支払いを受け取り、カンボジア全土に物理的な拠点を維持していました。ネットワーク全体でのUSDTへの圧倒的な選好は意図的でした。ドル建てステーブルコインは、流動性、国境を越えた転送可能性、および比較的匿名性を提供し、コルレス銀行関係に頼ることなく大規模なマネーロンダリングを可能にしました。

規制対象企業におけるステーブルコインの相互運用性とコンプライアンス義務の影響を理解することは今や緊急です。企業の顧客活動にステーブルコインが登場する場合、取引監視は、このような事件が明らかにする取引量とカウンターパーティのパターンに合わせて調整される必要があり、小規模なリテールフローに基づく想定に頼るべきではありません。

執行のタイムライン

Huioneに対する措置は単一の出来事ではありませんでした。それは、2年間にわたって展開され、複数の機関とプラットフォームが関与した、持続的で情報主導のキャンペーンの産物でした。

流れは以下の通りです。Huione Guaranteeは2024年7月に初めて詐欺サービスのマーケットプレイスとして公に暴露され、その時点で少なくとも110億ドルがプラットフォームを通じて追跡されていました。監視が強まるにつれて、グループは自らのインフラ（ステーブルコイン、ブロックチェーン、暗号取引所、メッセージングアプリ）を構築し、マーケットプレイスをHaowang Guaranteeにリブランドすることで遮断を試みました。その後、米国財務省はHuioneグループを主要なマネーロンダリング懸念の金融機関に指定し、米国の金融システムから遮断する提案を行いました。マーケットプレイスをホストしていたメッセージングプラットフォームは関連チャンネルを削除し、Haowang Guaranteeをオフラインに追い込みました。その時点で少なくとも310億ドルを処理していました。それでも、追い出された活動はほぼ即座に後継マーケットプレイスに移行しました。グループの会長は後にカンボジアから中国に送還され、詐欺、マネーロンダリング、犯罪収益隠蔽の罪に問われています。2026年6月に発表されたFBIの差し押さえは、その措置の最新の層を表しています。

後継エコシステムはすでに活動中

コンプライアンスチームはHuioneの混乱を解決済みの問題と見なすべきではありません。この調査全体で観察されたパターンは、崩壊ではなく移行でした。あるマーケットプレイスがオフラインになると、活動は次のマーケットプレイスに移行しました。FBIの行動時点で、30以上の活動的な保証マーケットプレイスが追跡されており、そのうちの1つは240億ドル以上の暗号資産取引を受け取り、Huioneのマーチャントが以前提供していたものと同じカテゴリーの違法商品とサービスを提供していました。

これは、企業がカウンターパーティリスクを評価する方法に直接的な影響を及ぼします。閉鎖されたマーケットプレイスに関連するウォレットアドレスと取引パターンは、その後継に関連する活動に再び現れる可能性があります。静的な制裁リストに対するスクリーニングだけでは不十分です。OFAC制裁指定が暗号取引スクリーニングに与える影響を理解することは必要な出発点ですが、Huioneの事件は、ウォレット属性に関するリアルタイムのインテリジェンスがリストベースの管理と同様に重要であることを示しています。

規制対象企業が今すぐ取るべき措置

この事件を踏まえていくつかのコンプライアンス義務がより深刻になります。第一に、ステーブルコインの取引監視は、資産がドルに連動しているという理由だけで低リスクとして扱うことはできません。Huioneネットワークは意図的にUSDTで決済されており、その取引量は、ほとんどの企業が違法なステーブルコインフローについて持つ仮定をはるかに凌駕しています。第二に、Telegramベースのカウンターパーティとプラットフォームは、強化されたデューデリジェンスを必要とします。Huione Guaranteeの構造は、Telegramチャンネルに依存して規模を拡大しており、後継マーケットプレイスも同じアプローチを使用しています。第三に、グループ会長の送還は、管轄区域の距離がもはや信頼できる障壁ではないことを示しています。当局は、カンボジア、中国、米国の接点を同時に関与させる国境を越えた事件を追求する意欲を持っています。

企業は、ステーブルコインフローがこの種のネットワークへの潜在的なエクスポージャーと一致するリスク加重処理を受けていることを確認するために、AMLポリシーをレビューする必要があります。USDT支払いを受け入れたクライアントの暗号資産保有または取引履歴をレビューする監査チームは、オンボーディング時にカウンターパーティ属性が適切に評価されたかどうかを検討する必要があります。

FAQ

Huione Guaranteeとは何か、なぜコンプライアンスチームにとって重要なのか？

Huione Guaranteeは、Telegramチャンネルを通じて運営され、310億ドル以上の取引を処理した違法マーケットプレイスであり、記録上最大の違法オンラインマーケットプレイスです。コンプライアンスチームにとって重要なのは、USDTステーブルコインを使用して運営され、取引監視の管理が不十分な場合、ドルペッグ資産が非常に大規模なマネーロンダリングに使用され得ることを示しているからです。

なぜネットワークは他の資産ではなくUSDTを使用したのか？

USDTは、ネットワークが必要とするドル建ての流動性、国境を越えた転送可能性、および比較的匿名性の組み合わせを提供しました。これにより、大規模な資金を国際的に移動し、従来のコルレス銀行に頼ることなく現金または中国の決済アプリケーションに変換することが可能になりました。

Huioneグループに対して既にどのような米国の規制措置が取られているのか？

米国財務省はHuioneグループを主要なマネーロンダリング懸念の金融機関に指定し、米国の金融システムから遮断する提案を行いました。その後、FBIはグループ子会社が使用するクラウドコンピューティングアカウントの差し押さえを発表しました。グループの会長も送還され、刑事告発に直面しています。

この事件を受けてコンプライアンスチームは何をすべきか？

企業は、ステーブルコインの取引監視基準をレビューし、顧客ベースのTelegramベースのカウンターパーティが適切な強化デューデリジェンスを受けたかどうかを評価し、ウォレットスクリーニングが静的な制裁リストを超えて属性ベースのインテリジェンスを含むことを確認する必要があります。AMLポリシーは、違法ネットワークにおけるステーブルコインの取引量が数百億ドルに達する可能性があることを反映すべきです。

Huioneグループが閉鎖されたことで脅威は解決したのか？

いいえ。執行記録は、あるマーケットプレイスを破壊しても活動は後継に再分配され、排除されないことを示しています。FBIの行動時点で30以上の活動的な後継マーケットプレイスが追跡されており、最大のものは既に240億ドル以上の取引を受け取っていました。ウォレット属性とカウンターパーティパターンの継続的な監視が引き続き不可欠です。

Source: Elliptic