Zgodność z MiCA dla krypto: Praktyczny przewodnik dla firm księgowych w UE

Obowiązki związane z MiCA compliance crypto fundamentalnie zmieniły krajobraz dla firm księgowych obsługujących klientów w Unii Europejskiej. Rozporządzenie w sprawie rynków kryptoaktywów, które weszło w pełni w życie we wszystkich państwach członkowskich UE, stworzyło jednolity system licencjonowania i postępowania dla dostawców usług w zakresie kryptoaktywów. Dla firm księgowych i audytorskich zmiana ta to nie tylko tło regulacyjne. Stwarza bezpośrednie obowiązki dla klientów, nowe możliwości doradztwa przychodowego dla firm oraz zestaw standardów prowadzenia rejestrów i raportowania, które leżą w gestii funkcji finansowej. Zrozumienie, czego wymaga MiCA, jak współdziała ze standardami rachunkowości, takimi jak IFRS crypto assets rules i DAC8 reporting, oraz gdzie firmy mogą dodać największą wartość, stało się kluczową kompetencją, a nie niszową specjalizacją.

Czego Tak Naprawdę Wymaga MiCA od Dostawców Usług w Zakresie Kryptoaktywów

MiCA ustanawia jednolity system licencjonowania dla dostawców usług w zakresie kryptoaktywów, zwanych CASP, działających w UE. Firma świadcząca usługi takie jak przechowywanie, wymiana, zarządzanie portfelem lub doradztwo w zakresie kryptoaktywów musi uzyskać autoryzację CASP w co najmniej jednym państwie członkowskim, a następnie może paszportować tę licencję w całej Unii. Ten mechanizm paszportowania stanowi znaczącą zmianę w porównaniu z mozaiką reżimów krajowych poprzedzających MiCA, ale wiąże się z dużym obciążeniem w zakresie zgodności.

CASP są zobowiązani do utrzymywania zabezpieczeń organizacyjnych, segregacji aktywów klientów, wdrażania polityk zapobiegania konfliktom interesów oraz spełniania bieżących wymogów kapitałowych. Kluczowe dla firm księgowych, rozporządzenie nakłada szczegółowe obowiązki w zakresie prowadzenia rejestrów. CASP muszą przechowywać rejestry wszystkich zleceń i transakcji przez minimalny okres, utrzymywać te rejestry w formacie dostępnym dla właściwych organów krajowych oraz być w stanie w każdej chwili wykazać, że aktywa klienta są odpowiednio oddzielone od aktywów firmy. Ten ostatni wymóg, segregacja i uzgadnianie aktywów krypto klientów, jest bardzo blisko powiązany z pracą zespołu finansowego i audytorów.

Poniższa tabela podsumowuje podstawowe kategorie usług CASP objęte MiCA oraz główne obowiązki w zakresie zgodności związane z każdą z nich.

MiCA Compliance Crypto a Standardy Rachunkowości, Które Mu Towarzyszą

MiCA to rozporządzenie dotyczące postępowania i licencjonowania. Nie określa ono, w jaki sposób kryptoaktywa powinny być ujmowane, wyceniane ani ujawniane w sprawozdaniach finansowych. To zadanie spoczywa na standardach rachunkowości, a jednostki z UE sporządzające sprawozdania finansowe zgodnie z IFRS stoją przed zestawem wymogów, które działają równolegle z MiCA, a nie wewnątrz niego.

Zgodnie z obecnymi wytycznymi IFRS, większość kryptoaktywów posiadanych przez przedsiębiorstwo jest ujmowana albo jako wartości niematerialne i prawne zgodnie z MSR 38, albo, jeśli są przeznaczone do obrotu, jako zapasy zgodnie z MSR 2. Rada Międzynarodowych Standardów Rachunkowości (IASB) przyznała, że żaden ze standardów nie został zaprojektowany z myślą o kryptoaktywach, a decyzja agendy wydana przez Komitet ds. Interpretacji IFRS określiła, jak należy stosować istniejące standardy. Dla firm księgowych doradzających klientom w zakresie crypto ifrs accounting, praktycznym skutkiem jest to, że większość zasobów trafia do MSR 38, wycenianych według kosztu pomniejszonego o utratę wartości, chyba że jednostka wybierze model przeszacowania, który jest dostępny tylko wtedy, gdy istnieje aktywny rynek.

Kontrastuje to z podejściem pojawiającym się w USA. FASB wprowadziło ASC 350-60, dedykowany standard dla niektórych kryptoaktywów, który wymaga od jednostek wyceny kwalifikujących się zasobów według wartości godziwej przez wynik finansowy w każdym okresie sprawozdawczym. Dla firm mających klientów po obu stronach Atlantyku, rozbieżność między crypto us gaap accounting a IFRS stwarza realne wyzwanie doradcze. Klient z działalnością w UE według IFRS i amerykańskim jednostką dominującą konsolidującą według GAAP może być zmuszony do prowadzenia równoległych kalkulacji. Poniższa tabela przedstawia kluczowe różnice między tymi dwoma ramami.

Wymóg fasb crypto fair value zgodnie z asc 350-60 crypto oznacza, że raportujący według US GAAP muszą wyceniać swoje zasoby według wartości rynkowej na każdy dzień sprawozdawczy. Raportujący według IFRS generalnie nie mogą tego zrobić, chyba że ma zastosowanie model przeszacowania. Firmy powinny udokumentować, który standard ma zastosowanie do każdego podmiotu klienta i zapewnić, że rejestry wymagane przez MiCA są prowadzone na tyle szczegółowo, aby wspierać wymaganą podstawę wyceny.

Raportowanie DAC8 i Jego Interakcja z Rejestrami MiCA

DAC8 to dyrektywa UE, która wymaga od dostawców usług w zakresie kryptoaktywów raportowania informacji o transakcjach krypto organom podatkowym, według modelu zasadniczo zgodnego z Crypto-Asset Reporting Framework OECD. Interakcja między raportowaniem DAC8 a prowadzeniem rejestrów MiCA jest ważna, ponieważ oba reżimy wymagają szczegółowych danych o transakcjach, ale wykorzystują te dane w różnych celach.

MiCA wymaga prowadzenia rejestrów umożliwiających wykazanie zgodności z przepisami dotyczącymi postępowania: że zlecenia zostały prawidłowo wykonane, że klienci otrzymali wymagane informacje oraz że aktywa były segregowane. DAC8 wymaga rejestrów umożliwiających organom podatkowym identyfikację zdarzeń podatkowych i przypisanie ich do poszczególnych podatników. W praktyce dobrze skonstruowany zapis transakcji spełniający wymogi szczegółowości MiCA będzie w dużej mierze zawierał pola danych wymagane przez DAC8. Wyzwaniem jest to, że DAC8 narzuca własny, specyficzny format raportowania i terminy składania sprawozdań, a mapowanie z zapisów operacyjnych na pola raportu DAC8 nie zawsze jest proste.

Firmy księgowe, które pomagają klientom wdrożyć systemy prowadzenia rejestrów zgodne z MiCA, są dobrze przygotowane do rozszerzenia tych prac na gotowość do DAC8. Klienci, którzy w ramach programu zgodności z MiCA tworzą rejestry transakcji obejmujące identyfikatory kontrahentów, rodzaje aktywów, ilości i znaczniki czasu transakcji, będą mieli większość surowych danych wymaganych przez DAC8. Dodatkowy wysiłek polega na agregacji, formatowaniu i składaniu raportów, gdzie oprogramowanie i wsparcie doradcze przynoszą wyraźną wartość.

Obowiązki prowadzenia rejestrów: co firmy muszą pomóc zbudować klientom

Praktyczne obowiązki prowadzenia rejestrów wynikające z MiCA są bardziej wymagające, niż oczekuje wielu klientów CASP. Nie wystarczy zachowywać potwierdzenia transakcji z giełd czy dzienniki transakcji portfela. MiCA wymaga rejestrów, które mogą na żądanie wykazać pełny cykl życia zlecenia lub transakcji: kiedy zostało otrzymane, jak zostało wykonane, po jakiej cenie, wobec jakiego kontrahenta i jak potwierdzono rozliczenie.

Dla klientów działających na wielu giełdach, portfelach i sieciach blockchain, ręczne zestawienie takiego śladu audytowego nie jest realistyczne. To tutaj firmy księgowe mogą dodać znaczną wartość, pomagając klientom zaprojektować i wdrożyć architekturę danych, która łączy zapisy on-chain, dane z giełd i wewnętrzne zapisy księgowe w jeden, uzgodniony widok. Ten widok musi być dostępny do zapytań przez organy regulacyjne, audytorów i władze podatkowe, z których każdy może chcieć analizować dane w inny sposób.

Firmy powinny również doradzać klientom w kwestii okresów przechowywania. MiCA ustala minimalne okresy dla różnych kategorii rejestrów. Klienci w wielu jurysdykcjach mogą podlegać dłuższym wymogom przechowywania na mocy prawa krajowego lub DAC8. Zapewnienie, że rejestry nie są przedwcześnie usuwane i są przechowywane w formacie, który pozostaje dostępny w czasie, jest kwestią ładu korporacyjnego, którą doradcy księgowi są dobrze przygotowani do obsługi.

Jak firmy księgowe mogą ustrukturyzować usługi doradcze w zakresie MiCA

MiCA tworzy trwałe źródło dochodów doradczych dla firm księgowych, które szybko działają. Rozporządzenie nie jest jednorazowym projektem zgodności. Nakłada ciągłe obowiązki, wymaga corocznych przeglądów kontroli wewnętrznych i wymaga ciągłego prowadzenia rejestrów, które muszą być utrzymywane tak długo, jak długo posiadana jest licencja CASP. Ten ciągły charakter oznacza, że klienci potrzebują stałego wsparcia, a nie pojedynczego zaangażowania.

Firmy mogą ustrukturyzować swoją ofertę doradczą w zakresie MiCA w trzech głównych obszarach. Pierwszym jest gotowość do autoryzacji – pomoc klientom w ocenie, czy potrzebują licencji CASP, w której jurysdykcji złożyć wniosek oraz jakie wymogi organizacyjne i finansowe muszą spełnić przed złożeniem wniosku. Drugim jest wsparcie wdrożeniowe – projektowanie infrastruktury operacyjnej i danych niezbędnej do spełnienia bieżących obowiązków w zakresie prowadzenia rejestrów i raportowania. Trzecim jest wsparcie w zakresie atestacji i audytu – niezależna ocena kontroli zgodności z MiCA oraz wsparcie relacji klienta z właściwym organem krajowym.

W przypadku pytań dotyczących rachunkowości kryptoaktywów według MSSF i pomiaru wartości godziwej, które pojawiają się podczas autoryzacji, firmy posiadające wiedzę techniczną z zakresu rachunkowości mają wyraźną przewagę. Organy regulacyjne i właściwe organy będą analizować sprawozdawczość finansową wnioskodawców CASP. Klient, który nie potrafi jasno wyjaśnić, w jaki sposób ujmuje swoje własne zasoby kryptoaktywów ani jak wycenia aktywa klientów na potrzeby sprawozdawcze, spotka się z trudniejszymi pytaniami podczas procesu licencjonowania.

Dedykowane raportowanie zgodności kryptoaktywów dla firm z UE wymaga oprogramowania, które może pobierać dane transakcyjne z wielu źródeł, stosować odpowiednie traktowanie księgowe i generować raporty w formacie oczekiwanym zarówno przez organy regulacyjne, jak i audytorów. Firmy, które zainwestują w tę infrastrukturę, łatwiej będą skalować swoją pracę doradczą w zakresie MiCA na wielu klientów bez proporcjonalnego wzrostu nakładów ręcznych.

Scenariusz ilustracyjny

Aby zilustrować, jak to działa w praktyce, rozważmy następujący scenariusz:

Markus jest starszym menedżerem w średniej wielkości firmie audytorskiej i doradczej we Frankfurcie. Jego firma obsługuje trzech klientów, którzy prowadzą usługi wymiany kryptoaktywów w UE i obecnie muszą posiadać licencje CASP na mocy MiCA. Każdy klient korzysta z innej kombinacji scentralizowanych giełd i samodzielnie przechowywanych portfeli, a żaden z nich nie ma jednego skonsolidowanego rejestru transakcji obejmującego całą ich aktywność.

Zespół Markusa jest zaangażowany do wspierania wszystkich trzech klientów w procesie autoryzacji MiCA oraz do zaprojektowania ich ciągłej infrastruktury zgodności. Pierwszym zadaniem jest audyt danych: mapowanie każdego źródła danych transakcyjnych, identyfikacja luk i ocena, czy istniejące rejestry spełniałyby wymogi śladu audytowego MiCA. W przypadku dwóch z trzech klientów luki są na tyle znaczące, że przed złożeniem wniosku o autoryzację konieczna jest rekonstrukcja historycznych rejestrów na podstawie danych on-chain i API giełd.

Po wdrożeniu infrastruktury danych zespół używa CryptaCount do automatyzacji uzgadniania rekordów portfeli i giełd z księgami głównymi klientów, zastosowania odpowiedniego podejścia wyceny według MSSF dla każdego aktywa oraz generowania ustrukturyzowanych raportów transakcyjnych potrzebnych zarówno do nadzorczych zgłoszeń MiCA, jak i raportowania DAC8. Efektem jest cykliczny miesięczny przepływ pracy, który zastępuje wcześniejsze ręczne, podatne na błędy kwartalne zadanie. Firma Markusa ma teraz trzech kluczowych klientów dla skalowalnej usługi zgodności z MiCA.

Najczęściej zadawane pytania

Czym jest zgodność z MiCA dla firm kryptowalutowych?

MiCA, rozporządzenie w sprawie rynków kryptoaktywów, to unijne ujednolicone ramy licencyjne i dotyczące prowadzenia działalności dla dostawców usług kryptoaktywów. Zgodność oznacza uzyskanie zezwolenia CASP w co najmniej jednym państwie członkowskim UE oraz spełnienie bieżących zobowiązań obejmujących wymogi kapitałowe, segregację aktywów klientów, prowadzenie rejestrów transakcji i raportowanie nadzorcze. Firmy księgowe pomagają klientom zaprojektować infrastrukturę niezbędną do ciągłego spełniania tych zobowiązań.

Czy MiCA wpływa na sposób ujmowania kryptoaktywów w rachunkowości według MSSF?

MiCA nie zmienia bezpośrednio standardów rachunkowości MSSF. Rachunkowość kryptoaktywów według MSSF nadal podlega MSR 38 i MSR 2 zgodnie z obecnymi wytycznymi, przy czym większość aktywów wycenia się według kosztu pomniejszonego o utratę wartości, chyba że aktywny rynek wspiera model przeszacowania. Wymogi MiCA dotyczące prowadzenia rejestrów tworzą jednak szczegółowe dane transakcyjne, które wspierają wyceny według wartości godziwej i ślady audytu potrzebne sprawozdawcom MSSF.

Jaki jest związek raportowania DAC8 z MiCA?

Raportowanie DAC8 wymaga od dostawców usług kryptoaktywów przekazywania informacji o transakcjach organom podatkowym UE w ramach zgodnym z ramami raportowania kryptoaktywów OECD. MiCA wymaga podobnych szczegółowych rejestrów transakcji do celów nadzoru nad prowadzeniem działalności. Ponieważ oba reżimy wymagają nakładających się danych, system rejestracji zgodny z MiCA dostarcza większości surowych danych potrzebnych do DAC8 przy stosunkowo ograniczonej dodatkowej pracy mapującej.

Jaka jest różnica między ASC 350-60 a MSSF dla kryptoaktywów?

ASC 350-60, standard FASB dla kryptoaktywów według US GAAP, wymaga od jednostek wyceny kwalifikujących się aktywów według wartości godziwej przez wynik finansowy na każdy dzień bilansowy. Według MSSF domyślnym podejściem dla większości kryptoaktywów utrzymywanych jako wartości niematerialne jest koszt pomniejszony o utratę wartości, a wartość godziwa jest dostępna tylko w przypadku istnienia aktywnego rynku. Dla firm, których klienci raportują według obu ram, rozbieżność między ASC 350-60 a MSSF stwarza potrzebę równoległych obliczeń i jasnego udokumentowania, który standard ma zastosowanie do danej jednostki.

Jakie rejestry musi prowadzić CASP zgodnie z MiCA?

MiCA wymaga od CASP przechowywania rejestrów wszystkich zleceń i transakcji, w tym szczegółów dotyczących czasu, ceny, wykonania, identyfikacji kontrahenta i potwierdzenia rozliczenia. Należy również prowadzić uzgodnienia aktywów klientów wykazujące segregację od własnych aktywów firmy. Rejestry muszą być przechowywane w formacie dostępnym dla właściwych organów krajowych i zachowane przez minimalne okresy określone w rozporządzeniu, które mogą zostać przedłużone przez prawo krajowe.

Czy firma księgowa krypto może przenieść swoją licencję CASP w całej UE?

Mechanizm jednolitego paszportu MiCA umożliwia CASP autoryzowanemu w jednym państwie członkowskim UE świadczenie tych samych usług w innych państwach członkowskich bez konieczności uzyskiwania odrębnych licencji krajowych. Paszport jest przyznawany dla określonych kategorii usług, więc firma autoryzowana do usług przechowywania musi upewnić się, że autoryzacja obejmuje pełen zakres świadczonych usług. Doradcy księgowi mogą pomóc klientom wybrać najbardziej odpowiednią jurysdykcję macierzystą do pierwszego wniosku o autoryzację.

Jak MiCA współdziała z wymogami FASB dotyczącymi wartości godziwej krypto dla klientów międzynarodowych?

Dla międzynarodowych klientów konsolidujących według US GAAP, wymóg fasb crypto fair value według ASC 350-60 oznacza, że aktywa spółek zależnych w UE muszą być wyceniane według wartości godziwej na każdy dzień bilansowy, nawet jeśli podejście MSSF w lokalnych sprawozdaniach finansowych UE może się różnić. Rejestry transakcji zgodne z MiCA, które zawierają dane cenowe i znaczniki czasu transakcji, dostarczają podstawowych danych potrzebnych do wyceny według wartości godziwej zarówno do celów lokalnych, jak i skonsolidowanych sprawozdań.

Jakie usługi doradcze mogą oferować firmy księgowe w związku z MiCA?

Firmy księgowe mogą ustrukturyzować prace doradcze MiCA w trzech fazach: ocena gotowości do autoryzacji, wdrożenie infrastruktury operacyjnej i danych oraz bieżące wsparcie zapewnienia i audytu. Każda faza generuje powtarzalne przychody, ponieważ zobowiązania MiCA są ciągłe, a nie jednorazowe. Firmy z wiedzą techniczną w zakresie rachunkowości krypto według MSSF i wyceny według wartości godziwej są dobrze przygotowane do wspierania klientów zarówno w procesie licencjonowania, jak i późniejszych przeglądach nadzorczych.

Kiedy MiCA weszło w pełni w życie w UE?

Przepisy MiCA dla dostawców usług kryptoaktywów weszły w pełni w życie w państwach członkowskich UE po stopniowym harmonogramie wdrożenia. Rozporządzenie ma bezpośrednie zastosowanie w całej UE bez konieczności odrębnej transpozycji do prawa krajowego. Firmy doradzające klientom w zakresie autoryzacji powinny zweryfikować aktualny status u właściwego organu krajowego, ponieważ okresy przejściowe dla istniejących operatorów różniły się w zależności od państwa członkowskiego.

Jak zgodność z MiCA wpływa na zlecenia audytu dla klientów kryptowalutowych?

MiCA stwarza nowe kwestie audytowe, ponieważ audytorzy muszą teraz ocenić, czy kontrole CASP klienta i systemy rejestracji działają skutecznie. Segregacja aktywów klientów, kompletność transakcji i dokładność raportów regulacyjnych są w zakresie audytu obejmującego podmiot regulowany MiCA. Firmy, które budują praktyki doradcze w zakresie zgodności z MiCA, odkryją, że zlecenia audytu dla tych samych klientów stają się bardziej ustrukturyzowane i lepiej wsparte udokumentowanymi kontrolami.

Źródło: CryptaCount